Aktualizacja rynku – 29 czerwca – wysokie wyceny, koniec kwartału, uwaga

Nastroje pozostają ostrożne, a akcje znajdują się pod presją, ale rentowności obligacji skarbowych spadły w ciągu dnia, odrabiając wszystkie straty z zeszłego tygodnia, a potem część. Rentowności 10- i 30-letnich obligacji spadły w ciągu dnia o ponad 5 pb do obszarów odpowiednio 1,4698% i 2,0857%, przy czym przerwa w kluczowych technicznych poziomach 1,50% i 2,10% wspierała wzrost. Niepokój związany z rozprzestrzenianiem się bardziej zakaźnego wariantu wirusa Delta wpływa na zaufanie, ponieważ rządy próbują ograniczyć wpływ.

Akcje pozostają mieszane, z USA100 utrzymującym się na rekordowym terytorium i utrzymującym większość swoich zysków. USA500 nadal pozostaje bezczynny po obu stronach bez zmian, podczas gdy USA30 osiąga gorsze wyniki, tracąc na początku ponad 200 punktów, a następnie nieznacznie odrabiając straty w handlu popołudniowym. Podzespoły USA30 Chevron spadły o ponad 3% w miarę spadku cen ropy, podczas gdy Boeing stracił -3% po tym, jak powiedziano mu, że certyfikacja jego nowego samolotu dalekiego zasięgu nastąpi dopiero co najmniej 2023. Sektory energetyczny i finansowy były największymi maruderami, podczas gdy sektory użyteczności publicznej i technologii wygrywały.

Wyceny pozostają kwestią dalszych wzrostów na giełdzie, przy wskaźniku P/E USA500 najwyższym w historii ponad 10 lat.

Wykresy, które mają znaczenie
„Znaczące wykresy długoterminowe z historycznymi danymi cenowymi sięgającymi 1950 r. pozostają bardzo potężny i ważny.

1. Dwa pierwsze tygodnie lipca to najlepsze tygodnie w roku
2. „we are here” – USA500 dopiero się zaczyna, jeśli spojrzeć na wzór sezonowości od 1985 r.
3. Po pierwszych 2 tygodniach lipca, USA500 i Russell mają tendencję do „wyluzowania”, podczas gdy NDX kontynuuje wzrosty, ale przede wszystkim zwróć uwagę na formację USA100, która zaczyna się teraz
4. Ekspozycja w FAANMG jest bliska rekordowo niskich wartości
5. Wybicie w zakresie Tech było niezwykle silne, a dzisiejsza świeca pokazuje, jak silny pozostaje ten impet”

Rynek Forex: EURUSD niewiele się zmienia przy 1,1907. Dolary australijski i nowozelandzki osłabiły się drugi dzień przy niskim apetycie na ryzyko, USDJPY ustabilizował się na poziomie 110,10-60, podczas gdy EUR ustabilizował się na poziomie 1,1920-1,1970 przez piąty dzień. Funt spada dalej wraz z kablówką do 1,3857. Ceny złota spadły, gdy USDIndex oscyluje poniżej 2-miesięcznego maksimum.

USOIL spadł do 3-sesyjnych minimów na poziomie 72,63 USD po wydrukowaniu nowych szczytów trendu w Azji na poziomie 74,45 USD. Spadek był związany z obawami o rosnącą liczbę przypadków Covid-19 w wielu częściach Azji, w tym w Tajlandii, Malezji i Indonezji, co skłoniło do realizacji zysków z 32-miesięcznych maksimów. Ponadto długie pozycje mogą zostać zmniejszone przed spotkaniem OPEC+ w czwartek, na którym spodziewany jest zapowiedziany wzrost wydobycia, który rozpocznie się w sierpniu .

Kalendarz wtorku – Dzisiejsze publikacje danych obejmują zaufanie gospodarcze ESI w strefie euro, czerwcowy HICP w Niemczech i dane dotyczące kredytów w Wielkiej Brytanii, a także dane dotyczące zaufania konsumentów w USA, ale nagłówki wirusów będą prawdopodobnie dominować.

Znaczący ruch FX @ (06:30 GMT) USA30 (+0,34%) spadła o ponad 0,44% z niskiego poziomu 34 525 do 34 172.  Faster MA i RSI są obecnie spłaszczone, podczas gdy linia sygnału MACD i histogram są skonfigurowane ujemnie, co sugeruje, że krótkoterminowy spadek wyczerpał się i aktywa konsolidują się na obecnie.